万科3月份销售面积和金额分别同比增长147.08%和227.45%。尽管市场存在观望情绪,但万科的销售业绩依然优于同期。这主要由于万科良好的把握市场趋势的能力和品牌优势造成的。
仅依据公司目前已售未结算的状况,公司08年销售净利润将达到3927.36亿元,每股收益为0.57元,较同期约增长103.57%。
近期公司新获得滨海新区10.5万平方米土地,反映出万科把握机遇的能力,同时也体现出万科平稳而非激进的开发节奏。
依据目前房地产市场情况,预计万科08、09年每股收益将为1.14和1.76元。以良好的销售状况作为基础,公司优秀的把握市场趋势和机遇的能力以及良好的融资能力,给予万科08年25倍的市盈率,未来12月的目标价为28.5元,给予强烈推荐评级。